100% Zufriedenheitsgarantie Sofort verfügbar nach Zahlung Sowohl online als auch als PDF Du bist an nichts gebunden
Vorher von dir gesucht
SOLUTIONS MANUAL for Advanced Accounting, 15th Edition by Joe Ben Hoyle, Thomas Schaefer & Timothy Doupnik ISBN13: 9781264798483 A+ 14,40 €
In den Einkaufswagen
Advanced Accounting, 15th Edition By Joe Ben Hoyle
Advanced Accounting, 15th Edition by Joe Ben Hoyle
Prüfung
SOLUTIONS MANUAL for Advanced Accounting, 15th Edition by Joe Ben Hoyle, Thomas Schaefer & Timothy Doupnik ISBN13: 9781264798483 A+
99 mal angesehen 1 mal verkauft
Kurs
Advanced Accounting, 15th Edition by Joe Ben Hoyle
Hochschule
Advanced Accounting, 15th Edition By Joe Ben Hoyle
Book
Advanced Accounting
SOLUTIONS MANUAL for Advanced Accounting, 15th Edition by Joe Ben Hoyle, Thomas Schaefer & Timothy Doupnik ISBN13: 9781264798483 A+ TABLE OF CONTENTS_ Chapter 1: The Equity Method of Accounting for Inve stments Chapter 2: Consolidation of Financial Information Chapter 3: Consolidations—Subsequent...
SOLUTIONS MANUAL for Advanced Accounting, 15th Edition by Joe Ben Hoyle, Thomas Schaefer & Timothy Doupnik ISBN13: 9781264798483 ( Chapters1-19)Complete solution.
SOLUTIONS MANUAL for Advanced Accounting, 15th Edition by Joe Ben Hoyle, Thomas Schaefer & Timothy Doupnik ISBN13: 9781264798483 (Complete 19 Chapters)
Solutions for Advanced Accounting, 10th Edition by Joe Ben Hoyle
Alles für dieses Buch (13)
Schule, Studium & Fach
Advanced Accounting, 15th Edition by Joe Ben Hoyle
Alle Dokumente für dieses Fach (8)
Verkäufer
Folgen
ASolution
Deine Reviews
Inhaltsvorschau
SOLUTIONS MANUAL FOR ADVANCED ACCOUNTING, 15TH
EDITION BY JOE BEN HOYLE, THOMAS SCHAEFER &
TIMOTHY DOUPNIK
A+ Page 1
, Advanced Accounting, 15th Edition by Joe Ben Hoyle
CHAPTER 1
THE EQUITY METHOD OF ACCOUNTING FOR INVESTMENTS
Chapter Outline
I. Four methods are principally used to account for an investment in equity securities along
with a fair value option.
A. Fair value method: applied by an investor when only a small percentage of a company’s
voting stock is held.
1. The investor recognizes income when the investee declares a dividend.
2. Portfolios are reported at fair value. If fair values are unavailable, investment is
reported at cost.
B. Cost Method: applied to investments without a readily determinable fair value. When the
fair value of an investment in equity securities is not readily determinable, and the
investment provides neither significant influence nor control, the investment may be
measured at cost. The investment remains at cost unless
1. A demonstrable impairment occurs for the investment, or
2. An observable price change occurs for identical or similar investments of the same
issuer.
The investor typically recognizes its share of investee dividends declared as dividend
income.
, C. Consolidation: when one firm controls another (e.g., when a parent has a majority
interest in the voting stock of a subsidiary or control through variable interests, their
financial statements are consolidated and reported for the combined entity.
D. Equity method: applied when the investor has the ability to exercise significant influence
over operating and financial policies of the investee.
3. Ability to significantly influence investee is indicated by several factors including
representation on the board of directors, participation in policy-making, etc.
4. GAAP guidelines presume the equity method is applicable if 20 to 50 percent of the
outstanding voting stock of the investee is held by the investor.
Current financial reporting standards allow firms to elect to use fair value for any new
investment in equity shares including those where the equity method would otherwise apply.
However, the option, once taken, is irrevocable. The investor recognizes both investee
dividends and changes in fair value over time as income.
II. Accounting for an investment: the equity method
A. The investor adjusts the investment account to reflect all changes in the equity of the
investee company.
B. The investor accrues investee income when it is reported in the investee’s financial
statements.
A+ Page 3
, Advanced Accounting, 15th Edition by Joe Ben Hoyle
C. Dividends declared by the investee create a reduction in the carrying amount of the
Investment account. This book assumes all investee dividends are declared and paid in
the same reporting period.
Alle Vorteile der Zusammenfassungen von Stuvia auf einen Blick:
Garantiert gute Qualität durch Reviews
Stuvia Verkäufer haben mehr als 700.000 Zusammenfassungen beurteilt. Deshalb weißt du dass du das beste Dokument kaufst.
Schnell und einfach kaufen
Man bezahlt schnell und einfach mit iDeal, Kreditkarte oder Stuvia-Kredit für die Zusammenfassungen. Man braucht keine Mitgliedschaft.
Konzentration auf den Kern der Sache
Deine Mitstudenten schreiben die Zusammenfassungen. Deshalb enthalten die Zusammenfassungen immer aktuelle, zuverlässige und up-to-date Informationen. Damit kommst du schnell zum Kern der Sache.
Häufig gestellte Fragen
Was bekomme ich, wenn ich dieses Dokument kaufe?
Du erhältst eine PDF-Datei, die sofort nach dem Kauf verfügbar ist. Das gekaufte Dokument ist jederzeit, überall und unbegrenzt über dein Profil zugänglich.
Zufriedenheitsgarantie: Wie funktioniert das?
Unsere Zufriedenheitsgarantie sorgt dafür, dass du immer eine Lernunterlage findest, die zu dir passt. Du füllst ein Formular aus und unser Kundendienstteam kümmert sich um den Rest.
Wem kaufe ich diese Zusammenfassung ab?
Stuvia ist ein Marktplatz, du kaufst dieses Dokument also nicht von uns, sondern vom Verkäufer ASolution. Stuvia erleichtert die Zahlung an den Verkäufer.
Werde ich an ein Abonnement gebunden sein?
Nein, du kaufst diese Zusammenfassung nur für 14,40 €. Du bist nach deinem Kauf an nichts gebunden.
