Liquiditeit
= In welke mate kunnen de schulden op KT betaald worden?
Financieel evenwicht
Netto-bedrijfskapitaal (NBK)
= Financiële veiligheidsmarge om de tijd op te vangen die nodig is om de voorraad en
handelsvorderingen om te zetten in cash.
Formules
Aanwending Oorsprong
NBK = Beperkt VL actief – VV KT NBK = Permanent V – Uitgebreid VA
Interpretaties
Cyclische behoeften > Cyclische middelen – NBKB > 0
Nood aan NBK, te kort aan spontane financiering
Positieve behoefte aan netto-bedrijfskapitaal
Cyclische behoeften < Cyclische middelen – NBKB < 0
Geen nood aan NBK, overschot aan spontane financiering
Negatieve behoefte aan netto-bedrijfskapitaal
1
, Netto-kas = Netto Thesauri (NK)
= Hebben we genoeg kasmiddelen om financiële schuld op KT terug te betalen?
Formules
NK = Kasmiddelen – Financiële schulden KT
NK = NBK - NBKB
(50/53 + 54/58 – 43)
NBK > NBKB Kasmiddelen > Financiële schuld KT
Interpretaties
NK > 0 Liquiditeitenoverschot
Terug te vinden onder de vorm van liquide middelen of geldbeleggingen
NK < 0 Liquiditeitstekort
Onvoldoende middelen om financiële schuld op KT terug te betalen
Geen optimale financieringsstructuur
Liquiditeitsratio’s
Current Ratio (CR)
= Liquiditeit in de ruime zin
Formules
CR = Beperkt Vlottend Actief
Vreemd vermogen KT
Interpretaties
CR > 1 Tussen de 1,5 en 2 is ideaal!
NBK > 0 = Liquide
CR = 1 Juist liquide; weinig buffer
NBK = 0 = Ongunstig
CR < 1 Niet liquide
NBK < 0 = Ongunstig
Veranderingspercentages gebruiken!
Quick Ratio (QR)
= Liquiditeit in de enge zin – Acid test
Geen rekening houden met voorraden
Formules
QR = Vorderingen < 1jr + Geldbeleggingen + Liquide middelen
Schulden < 1 jaar
2
The benefits of buying summaries with Stuvia:
Guaranteed quality through customer reviews
Stuvia customers have reviewed more than 700,000 summaries. This how you know that you are buying the best documents.
Quick and easy check-out
You can quickly pay through credit card or Stuvia-credit for the summaries. There is no membership needed.
Focus on what matters
Your fellow students write the study notes themselves, which is why the documents are always reliable and up-to-date. This ensures you quickly get to the core!
Frequently asked questions
What do I get when I buy this document?
You get a PDF, available immediately after your purchase. The purchased document is accessible anytime, anywhere and indefinitely through your profile.
Satisfaction guarantee: how does it work?
Our satisfaction guarantee ensures that you always find a study document that suits you well. You fill out a form, and our customer service team takes care of the rest.
Who am I buying these notes from?
Stuvia is a marketplace, so you are not buying this document from us, but from seller lisasaltalamacchia. Stuvia facilitates payment to the seller.
Will I be stuck with a subscription?
No, you only buy these notes for $5.90. You're not tied to anything after your purchase.