Summary
Samenvatting Using econometrics
- Course
- Institution
Samenvatting studieboek Using econometrics (a practical guide) van A.H. Studenmund (Hoofdstuk 1, 2, 4-10, 12, 13) - ISBN: 0131379984, Druk: zesde, Uitgavejaar: 2010
[Show more]
1 review
By: officialradboud • 4 year ago
Seller
Follow
laura93
Reviews received
Content preview
EconometrieHoofdstuk 1: an overview of regression analysis
Econometrie: de kwantitatieve meting en analyse van de echte economie en business
fenomenen. Het gebruiken van data om causale effecten te meten.
Discrete random variabele: random variabele met een eindigend aantal uitkomsten
(telbaar).
Continuous random variabele: random variabele die elke numerieke waarde in een interval
of collectie van intervallen kan aannemen.
Probability density function (pfd): functie die de mogelijkheden van verschillende
uitkomsten bevat. Dit is hetzelfde als de marginale distributie van een random variabele:
Pr (X = xi) = Pr (X = xi, G = 0) + Pr (X = xj, G = 1) f (xi) = ∑
Conditional distribution: verdeling van een random variabele X met een conditie van een
specifieke waarde van een andere random variabele G. Dit is de ratio van de joint
distribution en de marginale distributie.
|
Variantie:
∑
Regels:
- Var (c) = 0
- Var (X + c) = Var (X) + Var (c) = Var (X)
- Var (cX) = c2 Var (X)
- Bij onafhankelijke random variabelen geldt:
Var (X1 + X2) = Var (X1) + Var (X2). Oftewel: Var (∑ Xj) = ∑ Var (Xj)
- Bij afhankelijke random variabelen geldt:
Var (X1 + X2) = Var (X1) + Var (X2) + 2 Cov (X1X2). Oftewel: Var (∑ Xj) = ∑∑ Cov (Xj, Xk)
Var (X1 - X2) = Var (X1) + Var (X2) - 2 Cov (X1X2).
Joint distribution of two discrete random variabelen: de kans dat de random variabelen
bepaalde waarden tegelijk aannemen Pr (X = xi, G = gj).
Independence: als de verdeling van de ene variabele geen invloed heeft op een bepaalde
uitkomst van de andere variabele.
- Joint distribution = product van marginale distributie
Pr (X = xi, G = gi) = Pr (X = xi) * Pr (G = gj).
- Conditional distribution = marginal distribution Pr (X = xi, G = gi) = Pr (X = xi)
- Cov (X, G) = Corr (X, G) = 0
Conditional expectations: | ∑ ( | )
- E (cX|G = 0) = cE (X|G=0)
- E (h(G) X|G = 0) = h(0) E (X|G = 0)
, Covariantie: meting van de lineaire relatie tussen X en G. Cov (X, G) = E (X – EX) (G – EG) = E
(XG) – E (X) E(G).
- Cov (X, c) = 0
- Cov (aX, bG) = ab Cov (X, G)
- Cov (X, X) = E (X – EX)2 = Var(X)
Correlatie: meting van de lineaire relatie tussen X en G. Corr (X, G) = (Cov (X, G)) / (sd (X) sd
(G))
Regressie analyse: het maken van kwantitatieve schattingen van economische relaties die
voorheen alleen theoretisch waren. Het verklaart veranderingen in een variabele.
Causaliteit: een regressie resultaat kan nooit causaliteit bewijzen. Als event A en B statistisch
gerelateerd zijn betekent dit niet dat het ene ook het andere veroorzaakt.
Error term: de variatie in de afhankelijke variabele (Y) wordt beïnvloed door meer dan alleen
de variatie in de onafhankelijke variabele (X). Dit komt door omitted variabelen, foute
metingen, niet correcte functionele vormen of random (iets waarvan de waarde niet volledig
wordt gepaald door kans) en niet voorspelbare redenen. Al deze niet te verklaren variatie
door het model komt in de error term. (Y^i – Yi).
Multivariate regressie: lineaire regressie met meer dan een onafhankelijke variabele.
Hierdoor kan je de impact op Y van een verandering in een variabele isoleren van de impact
op Y van de andere variabelen. Als een variabele niet is opgenomen in de regressie wordt
deze dus niet als constant gezien bij het bekijken van de impact van de variabele in het
model.
Estimated regression equation: de gekwantificeerde versie van de theoretische regressie
vergelijking. Deze wordt gehaald uit een sample van data voor echte X’s en Y’s.
Residual: het verschil tussen de geschatte waarde en de echte waarde van de afhankelijke
variabele (ei = Yi – Y^i).
Cross-sectional data: data waarbij alle observaties van hetzelfde punt in tijd zijn genomen en
individuele economische eenheden representeren van dat punt in tijd.
Hoofdstuk 2: Ordinary least squares
Ordinary least squares (OLS): regressie schatting techniek die de β^s zo berekend dat de som
van de gekwadrateerde residuals wordt geminimaliseerd:
̂ ̂
̂ ̂ ̂
̂
∑ ∑ ̂ ∑ ̂ ̂
Redenen om OLS te gebruiken:
- Het is makkelijk om te gebruiken.
The benefits of buying summaries with Stuvia:
Guaranteed quality through customer reviews
Stuvia customers have reviewed more than 700,000 summaries. This how you know that you are buying the best documents.
Quick and easy check-out
You can quickly pay through credit card or Stuvia-credit for the summaries. There is no membership needed.
Focus on what matters
Your fellow students write the study notes themselves, which is why the documents are always reliable and up-to-date. This ensures you quickly get to the core!
Frequently asked questions
What do I get when I buy this document?
You get a PDF, available immediately after your purchase. The purchased document is accessible anytime, anywhere and indefinitely through your profile.
Satisfaction guarantee: how does it work?
Our satisfaction guarantee ensures that you always find a study document that suits you well. You fill out a form, and our customer service team takes care of the rest.
Who am I buying these notes from?
Stuvia is a marketplace, so you are not buying this document from us, but from seller laura93. Stuvia facilitates payment to the seller.
Will I be stuck with a subscription?
No, you only buy these notes for $4.35. You're not tied to anything after your purchase.
Can Stuvia be trusted?
4.6 stars on Google & Trustpilot (+1000 reviews)
62890 documents were sold in the last 30 days
Founded in 2010, the go-to place to buy study notes for 14 years now