100% satisfaction guarantee Immediately available after payment Both online and in PDF No strings attached
logo-home
Previously searched by you
Previously searched by you
logo
private banking vermogensopbouw samenvatting incl notities $6.66
Add to cart
Quickly navigate to
Preview
  2.  
  3. Arteveldehogeschool (Artevelde)
  4.  
  5. Financiën En Verzekeringen
  6.  
  7. Private Banking

Summary

private banking vermogensopbouw samenvatting incl notities
 0 purchase
  • Course
  • Private Banking
  • Institution
  • Arteveldehogeschool (Artevelde)

dit document is een samenvatting van de lessen vermogenopbouw in het olod private banking gegeven door Tim Nijsmans. opgelet het deeltje vermogensplanning is apart te kopen.

Preview 4 out of 74  pages

Document information

  • December 28, 2022
  • 74
  • 2022/2023
  • Summary

Subjects

  • vermogensopbouw
  • notities
  • slides

Written for

  • Arteveldehogeschool (Artevelde)
  • Financiën En Verzekeringen
  • Private Banking
All documents for this subject (7)

Seller

avatar-seller
sofievandewinkel

Reviews received

Content preview

Private banking
Introductieles
• Private banker / Vermogensbeheerders: Volgen de financiële markten - Kunnen een gesprek
voeren met hun klant over de financiële actualiteit - Lezen vaak De Tijd, Financial Times, The
Economist, Trends, artikel van Bloomberg, etc. –
 Evaluatie: 1 vraag op mondelinge examen gaat over een actueel thema rond beleggen,
financiële markten en portefeuillebeheer

Oorzaak van de marktproblemen:
 NIET Putin
 Hoofdschuldige: Federal Reserve en de inflatie
j. powwel, voorzitter van de FED. Bepalen de korte en lange termijn rentevoeten
doel van de amerikaanse centrale bank:
1. volledige werkgelegenheid (in europa niet)
2. prijsstabiliteit nastreven
Inflatie vooral te wijten aan verkleinen aanbod. Een renteverhoging kan hier niet veel aan doen maar
het is hun enige wapen tegen de inflatie. Obligaties renderen meer dankzij deze renteverhoging.

•Zijn we definitief geld kwijt?
Op de moment raken we in de buurt van een bodem. Als een bodem gebroken wordt denken
technische analysten dat het blijft dalen en verkopen ze. Omdat zoveel mensen dat doen spreken we
over een self fulfilling prophecy en gebeurt dit dus ook echt. Hopelijk gebeurt dit dus niet.

MAAR: Heb je een verdeelde portefeuille gekocht 4 jaar geleden heb je over het algemeen nog
steeds 40% winst ondanks de recente daling.
!Heb je puur enkel en alleen obligaties gekocht dan heb je geen profijt gedaan.

Vonovia: grootste verhuurder in Europa op een jaar tijd koers gedaald van 50 naar 22 euro. Daarom
is vastgoed niet gedaald in prijs maar beursgenoteerd vastgoed wel.

De rentestijgingen zorgen voor koersdalingen om rendement te compenseren
(het verschil in rendement tussen obligaties en aandelen wordt te klein waardoor minder mensen
voor de risicovolle belegging gaan en de koersen dalen.)

ETF’s of fondsen bestaan uit aandelen van verschillende ondernemingen

Koersen dalen maar dividenrendement en winstrendementen stijgen. !!Zelf met de daling van de
winst stijgt het procentueel tov de koers!

1970: nixon verwijdert de gouden standaard. Goud behoud zijn waarde. De dollar daalt in waarde
aangezien hij nu kan bijdrukken hoeveel hij wil.

Geld blijft dalen in waarde en dat zal nooit veranderen dus daarom moeten we beleggen!

,• Komt het ooit nog goed met de inflatie?
Olieprijzen zijn reeds aan het dalen. Eens de inflatie daalt, zal de FED zijn rente ook terug verlagen.

• Moet ik verkopen om later terug te kopen?

Als er verwacht wordt dat er een recessie aankomt in de toekomst is daar al rekening mee gehouden
in de koers van vandaag. Is de recessie minder erg dan verwacht dan staat de beurs in het groen.


• Wat moeten we nu kopen?
Obligaties worden interessanter omdat ze meer opbrengen dankzij ze rentestijging.

• Waarom werkt goud nu niet als verzekering?
Op lange termijn is goud een goede investering om je geld in te dekken tegen inflatie. Op korte
termijn is dat niet omdat rente van obligaties stijgt en minder mensen gaan kiezen om goud te kopen
en dat doet de waarde dalen.
Put opties zijn ontploft. De premies die betaald zijn dit jaar om transacties te verzekeren zijn
immens.
Extra: Investeren in grondstoffen? Grondstoffenprijzen zijn terug aan het dalen maar om dat in de
producten in de winkel te merken gaan we nog enkele maanden moeten werken. Eens die prijzen
ook dalen zal de inflatie dalen en de rentevoet ook eindelijk.

,Wat is private banking
Private banking = vermogensbeheer
Wat is private banking? Vermogen laten beheren door een professionele derde partij

Aantal werknemers en beheerd vermogen blijft stijgen voor private bankings

Drie types van vermogensbeheerder
1. Kredietinstellingen (de banken)
2. Beursvennootschappen / Effectenbanken
3. Onafhankelijke vermogensbeheerders
Econopolis ,Bankdelen ook, Geert noels, Dierickx leys, nagelmakers,.. zijn onafhankelijke
vermogensbeheerders

• In België 483 miljard EUR in beheer
•Vermogende klanten = doelpubliek
• Vaak minimuminleg (of potentieel) voor je klant mag worden

• Drie subgroepen van vermogensbeheer
1. Personal banking = vaak éénmalig beleggingsadvies (150 tot 250K)
2. Private banking = vaak pas vanaf 500.000 of 1.000.000
3. Wealth management = elite met veel extra diensten (5 mljn+)
=> In private banking meer contacten en persoonlijke begeleiding
=> Doel = Behoud / Rendement / Overdracht van vermogen (annelies)

KBC verlaagt drempel naar 250.000 euro voor private banking => werkt meer en meer met
modelportefuilles per risicoprofiel.

Mandaat: wordt in beslist hoeveel percent obligaties en aandelen je nodig hebt. Bankier beslist wel
over de transacties


Vergoeding voor private banking?
• Vergoeding voor portefeuillebeheer
• Procentuele beheersvergoeding op de portefeuille is de standaard
Drie andere vergoedingen
• Transactiekosten of instapvergoedingen
• Vaste fee of extra tarief voor begeleiding (personal banking+)
• Prestatievergoedingen zijn zeldzaam
Tarieven beheer
1. Personal banking = Tussen 1 en 2%
2. Private banking = Tussen 0,75% en 1,5%
3. Wealth management = Tussen 0,5 en 1%
!! bank laat de instapvergoeding best vallen omdat je beter kan verdienen op het geld dat je ter
beschikking krijgt.

, Welke types portefeuillebeheer zijn er ?
• Discretionair beheer (mandaat, bankier beslist over transacties)
• Adviserend beheer (enkel advies, toestemming klant nodig)
• Hogere vergoedingen adviserend vs discretionair (meer werk)
• Online vermogensbeheer komt op, lagere tarieven met minder menselijk contact
 : bv een man wou heel graag beleggen in nyrstar, omdat nyrstar zijn eigen erts wou innen
door zelf mijnen te openen. Achteraf niet goed afgelopen.
 Adviserend beheer is duurder, want meer menselijk contact en minder vrijheid.


Welke diensten zijn er in private banking?
• Het begint met de klassieke beleggingen binnen portefeuillebeheer
• Focus verschuift meer en meer naar het hele vermogen
• Fiscaal juridische adviezen
• Vermogensplanning
• Adviezen rond vennootschappen, kunst, vastgoed, …
• Concurrentie van financiële planners en family offices
• Family office = Gaat controle uitoefenen op de private bankers en de administratie +
planning van vermogen van een rijke familie behartigen
Family offices gaan na een tijdje ook zelf gaan beleggen voor die klanten.


Welke verplichtingen heeft een private banker?
• MIFID I en II
• Ken uw klant (KYC)
• Controle op binnenkomende (en zelfs uitgaande) gelden
• Verplichte rapportering van rekeningen aan CAP (CAP= centraal aansprekingspunt)
• Meer en meer geen persoonlijke individuele transacties meer doen
• Vanaf augustus werden nieuwe Europese regels van kracht waardoor private bankers
peilen naar de behoefte aan duurzame beleggingen

The benefits of buying summaries with Stuvia:

Guaranteed quality through customer reviews

Guaranteed quality through customer reviews

Stuvia customers have reviewed more than 700,000 summaries. This how you know that you are buying the best documents.

Quick and easy check-out

Quick and easy check-out

You can quickly pay through credit card or Stuvia-credit for the summaries. There is no membership needed.

Focus on what matters

Focus on what matters

Your fellow students write the study notes themselves, which is why the documents are always reliable and up-to-date. This ensures you quickly get to the core!

Frequently asked questions

What do I get when I buy this document?

You get a PDF, available immediately after your purchase. The purchased document is accessible anytime, anywhere and indefinitely through your profile.

Satisfaction guarantee: how does it work?

Our satisfaction guarantee ensures that you always find a study document that suits you well. You fill out a form, and our customer service team takes care of the rest.

Who am I buying these notes from?

Stuvia is a marketplace, so you are not buying this document from us, but from seller sofievandewinkel. Stuvia facilitates payment to the seller.

Will I be stuck with a subscription?

No, you only buy these notes for $6.66. You're not tied to anything after your purchase.

Can Stuvia be trusted?

4.6 stars on Google & Trustpilot (+1000 reviews)

71250 documents were sold in the last 30 days

Founded in 2010, the go-to place to buy study notes for 15 years now

Start selling

Recently viewed by you

Essay ·

(7)

A* Russia and its Rulers Economy & Society Exemplar Essay 1

Exam (elaborations) ·

(0)

Fire Inspector Practice Exam 2023 with 100% correct answers

Flashcards ·

(0)

Oefenvragen Inleiding Pedagogiek Jaar 1 SPH/Social Work

Exam (elaborations) ·

(0)

Test Bank for Human Anatomy, 6th Edition by Kenneth Saladin

Exam (elaborations) ·

(0)

SOPHIA PATHWAYS Environmental Science Practice milestone 4

Exam (elaborations) ·

(0)

COM2601 1st and 2nd semester portfolio examination answer.

Class notes ·

(0)

Résumé de deux ans de Transaction en Vente et en Location.

Summary ·

(1)

(Uitgebreide) Samenvatting strafprocesrecht en mensenrechten

Exam (elaborations) ·

(2)

GCSE EDEXCEL May 2024 Computer Science Paper 2 Mark Scheme

$6.66
  • (0)
Add to cart
Added