Summary QuestionIf a profit equation changes from $3B + $5C to $2B + $6C, then the demand for Unit
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ACC 561
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University Of Phoenix
If a profit equation changes fro1QuestionIf a profit equation changes from $3B + $5C to $2B + $6C, then the demand for Unit B is increased escalated DoOC changed decreasedAnswer & ExplanationTo determine how the demand for Unit B is affected by the change in the profit equation, we need to analyze ...
if a profit equation changes fro1questionif a prof
then the demand for unit b is increased escalated
we need to analyze how its coefficient changesin
the profit equation is given as 3b 5c after
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Question
If a profit equation changes from $3B + $5C to $2B + $6C, then the demand for
Unit B is increased escalated DoOC changed decreased
Answer & Explanation
To determine how the demand for Unit B is affected by the change in the profit
equation, we need to analyze how its coefficient changes.
Initially, the profit equation is given as: [ 3B + 5C ]
After the change, it becomes: [ 2B + 6C ]
The coefficient of ( B ) changes from 3 to 2. This indicates that each unit of
( B ) contributes less to the overall profit than before.
In economic terms, if a product's contribution to profit decreases (assuming all
else remains constant), it often suggests that either:
1. The cost associated with producing or selling ( B ) has increased.
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