100% tevredenheidsgarantie Direct beschikbaar na betaling Zowel online als in PDF Je zit nergens aan vast
Eerder door jou gezocht
BAFI 1018 International Finance – Final Revision – Semester A Year 2013 ___________________________________________________________________________ Page 1 of 5 Review Questions and Answers (updated on 07 May 2013)€13,67
In winkelwagen
BAFI 1018 International Finance – Final Revision – Semester A Year 2013 ___________________________________________________________________________ Page 1 of 5 Review Questions and Answers (updated on 07 May 2013)
12 keer bekeken 0 keer verkocht
Vak
BAFI 1018 International Finance
Instelling
BAFI 1018 International Finance
What is the relation between risk and exposure?
Since the source of foreign exchange risk is changes in the exchange rate,
exposure to foreign exchange risk is a measure of the sensitivity of the
domestic currency value of foreign currency items (assets, liabilities, and cash
flows) to chan...
Distributing prohibited | Downloaded by Kelly Linda (kellyid1996@gmail.com)
, lOMoARcPSD|719230
BAFI 1018 International Finance – Final Revision – Semester A Year 2013
___________________________________________________________________________
Review Questions and Answers (updated on 07 May 2013)
1. What is the relation between risk and exposure?
Since the source of foreign exchange risk is changes in the exchange rate,
exposure to foreign exchange risk is a measure of the sensitivity of the
domestic currency value of foreign currency items (assets, liabilities, and cash
flows) to changes in the exchange rate.
2. “Transaction exposure is a cash flow exposure”. Explain.
A cash flow exposure may be associated with trade flows (resulting from
exports and imports) and capital flows (e.g. dividends and interest payments).
It involves an actual conversion of foreign currency receivables and payables
into the domestic currency. This kind of exposure arises, for example, from (i)
a foreign currency asset or a liability that is already recorded on the balance
sheet, and (ii) a contract or an agreement involving a future foreign currency
cash flow.
3. What are the difference between economic exposure and transaction
exposure?
Economic exposure pertains to non-contractual or unplanned future cash
flows, while transaction exposure refers to a potential gain or loss arising from
transactions that are planned, currently in progress or have already been
completed. Economic exposures refer to changes in the future earning power
as a result of changes in exchange rates.
4. Discuss the factors that cause the demand and supply curves to shift,
consequently leading to changes in exchange rates.
Page 1 of 5
Distributing prohibited | Downloaded by Kelly Linda (kellyid1996@gmail.com)
Voordelen van het kopen van samenvattingen bij Stuvia op een rij:
√ Verzekerd van kwaliteit door reviews
Stuvia-klanten hebben meer dan 700.000 samenvattingen beoordeeld. Zo weet je zeker dat je de beste documenten koopt!
Snel en makkelijk kopen
Je betaalt supersnel en eenmalig met iDeal, Bancontact of creditcard voor de samenvatting. Zonder lidmaatschap.
Focus op de essentie
Samenvattingen worden geschreven voor en door anderen. Daarom zijn de samenvattingen altijd betrouwbaar en actueel. Zo kom je snel tot de kern!
Veelgestelde vragen
Wat krijg ik als ik dit document koop?
Je krijgt een PDF, die direct beschikbaar is na je aankoop. Het gekochte document is altijd, overal en oneindig toegankelijk via je profiel.
Tevredenheidsgarantie: hoe werkt dat?
Onze tevredenheidsgarantie zorgt ervoor dat je altijd een studiedocument vindt dat goed bij je past. Je vult een formulier in en onze klantenservice regelt de rest.
Van wie koop ik deze samenvatting?
Stuvia is een marktplaats, je koop dit document dus niet van ons, maar van verkoper Ariikelsey. Stuvia faciliteert de betaling aan de verkoper.
Zit ik meteen vast aan een abonnement?
Nee, je koopt alleen deze samenvatting voor €13,67. Je zit daarna nergens aan vast.
