LBO MODELING EXAM QUESTIONS AND ANSWERS WITH COMPLETE SOLUTIONS VERIFIED LATEST UPDATE GRADED A++
0 keer bekeken 0 keer verkocht
Vak
LBO
Instelling
LBO
LBO MODELING EXAM QUESTIONS AND ANSWERS WITH COMPLETE SOLUTIONS VERIFIED LATEST UPDATE GRADED A++
Define LBO & Goals
A transaction where the buyer uses a lot of debt to acquire something: could be an asset, group of assets or business, or a house etc
The main focus of an LBO model is to calc...
lbo modeling exam questions and answers with compl
Geschreven voor
LBO
Alle documenten voor dit vak (88)
Verkoper
Volgen
LIXAN
Ontvangen beoordelingen
Voorbeeld van de inhoud
LBO MODELING EXAM QUESTIONS AND ANSWERS WITH
COMPLETE SOLUTIONS VERIFIED LATEST UPDATE
GRADED A++
Define LBO & Goals
A transaction where the buyer uses a lot of debt to acquire something: could be an
asset, group of assets or business, or a house etc
The main focus of an LBO model is to calculate the returns to equity investors
Why use leverage?
Helps amplify their potential returns by using debt.
Less of your own money needs to go into the business.
Sources & Uses
Purchase price = total uses
Total sources = debt + equity
Data Tables (Sensitivity Analysis)
- Data, what-if-analysis, data table
-turn on automatic calculations
Combo Boxes
, -useful for installing switches
-Under developer tab in excel ribbon
Conditional Formating
-Programming alerts based on certain conditions
-Home, styles, conditional formatting
-create "new rule"
Circularity Switch
LBO basics
-Up to 50-60% may be funded with debt
-buyer typically private equity firm
-assets and associated cash flows are used as collateral
Characteristics of good LBO candidates
-Mature, stable
-Predictable cash flows
-High margins
-low reinvestment needs
-undervalued relative to its peers
-strong management
-suboptimal capital structure
-strong brand & customer relationships
OR
-companies in fragmented markets which could allow for a roll up strategy
Voordelen van het kopen van samenvattingen bij Stuvia op een rij:
√ Verzekerd van kwaliteit door reviews
Stuvia-klanten hebben meer dan 700.000 samenvattingen beoordeeld. Zo weet je zeker dat je de beste documenten koopt!
Snel en makkelijk kopen
Je betaalt supersnel en eenmalig met iDeal, Bancontact of creditcard voor de samenvatting. Zonder lidmaatschap.
Focus op de essentie
Samenvattingen worden geschreven voor en door anderen. Daarom zijn de samenvattingen altijd betrouwbaar en actueel. Zo kom je snel tot de kern!
Veelgestelde vragen
Wat krijg ik als ik dit document koop?
Je krijgt een PDF, die direct beschikbaar is na je aankoop. Het gekochte document is altijd, overal en oneindig toegankelijk via je profiel.
Tevredenheidsgarantie: hoe werkt dat?
Onze tevredenheidsgarantie zorgt ervoor dat je altijd een studiedocument vindt dat goed bij je past. Je vult een formulier in en onze klantenservice regelt de rest.
Van wie koop ik deze samenvatting?
Stuvia is een marktplaats, je koop dit document dus niet van ons, maar van verkoper LIXAN. Stuvia faciliteert de betaling aan de verkoper.
Zit ik meteen vast aan een abonnement?
Nee, je koopt alleen deze samenvatting voor €9,47. Je zit daarna nergens aan vast.
