100% tevredenheidsgarantie Direct beschikbaar na je betaling Lees online óf als PDF Geen vaste maandelijkse kosten
logo-home
Summary Complete notes for FLOATING EXCHANGE RATES - IBDP ECONOMICS HL €9,96
In winkelwagen

Samenvatting

Summary Complete notes for FLOATING EXCHANGE RATES - IBDP ECONOMICS HL

 0 keer verkocht
  • Vak
  • Instelling

Hand-written and detailed notes for floating exchange rates in the macroeconomy, with graphs and diagrams, and stakeholders and complete explanation for IBDP economics HL

Voorbeeld 2 van de 5  pagina's

  • 24 mei 2024
  • 5
  • 2022/2023
  • Samenvatting
  • 200
avatar-seller
foreign exchange

International transactions involve the use
of different currencies
,
known as
foreign exchange

A The demand for foreign currencies
generates a
supply of domestic currency & demand
for domestic
currency

generates a
supply of foreign currencies




demand supply of domestic currencies
for foreign currencies >
-




demand
for domestic
currency
-
>
Supply of foreign currencies




Rate
Exchange :
the value of one currency expressed in terms of another
·




Exchangerateyatyn e
flexible exchange
rate system
by Market
forces (demand /supply) with no
govt /central bank intervention EU residents who

-




,


sell Euros to


N Sof $ A sof E
buy $ to
import,
Excess
Supply Excess & Supply invest , travel

- -
0 .

80 me 2 -
00
-


# ↓
Market
for Market
for Euros (E)
-
67
&
0 . 1 56.




Us Dollars
0 .
5 0 125
~ u
Excess US residents who
Excess
demand
Demand E Demand I Euros
D for $
Dog E

7 >

Ea Sty of $ Oty of E


Demand for $ will come
from Eurozone residents who · According to Market Equilibrium
need Us Dollars
for transactions with the US/VS firms 1$ = 0 67 E .




↳ Investors It 1 $
Importers Tourists etc = .

50
, , ,




DownwardSloping D Po$ In
as the terms of t increases , i
floating exchange rate
=
In . a


Eurozone residents demandfewer Us dollars system ,
the Eer Is determined
by
Upward slopings as the Po$ in terms of increases
, demand /supply where the
Sty of
-
=
a



Eurozone US dollars
goods
become
cheaper ,
more are
Currency demanded =
Sty of a
currency
supplied exports Supplied bank
as increase
, wo any govt/central
-



interventiou

, Once exchange rate settles at 15 Equilibrium it demand
an ,
can be changed by shifts in the

or
supply of the
Currency :




*
Appreciation : An increase in the value of a
currency in the
floating exchange
rate
system
*
Depreciation : A decrease in the value
of a
currency in the
floating exchange rate
system


Rightward Stft in Demand Curve for $
=

Appreciates (As$Supply remains the same)

Leftward Shift Supply Curve
for $
Appreciates /As $ Demand the same
=
in remains




Lytward Shift In Demand Curve
for $ $Depreciation
=

(As $ Supply remains the same)

Rightward Shift in
Supply Curve
for $ =


$Depreciation (As $Demand remains the same


Causes of Changes In Exchange Rates


I
Changes In Currency Demand-factors that lead to in flow of funds into a
country

A Exports & Factors
Affecting Exports
↑ Demand
·

Foreign Demand
for Exports :
for Exports ,
Demand
for domestic currency (right shyt) ,
Domestic

Currency Appreciates & vice versa



Demand Services like ↑ Tourists
Foreign for Tourism demand (right)
·


for domestic currency D C
Appreciates
: .




,
,




·
Rate of Inflation Relative to other countries : x rate of Inflation exports ,
become
cheaper for foreigners .

Exports,
to other countries
compared Domestic Currency Appreciates & vice versa


Relative Growth Rates :
·


Growth of Foreign Country ,
incomes in Foreign Country ,
↑ Demand
for Exports from Country B
,

↑ Demand for Country B's domestic currency ,
B's currency Appreciates & vice versa




B
. Investment &
factors affecting Investment
·
Inward Investments
by Foreigners In both :
If the investment is inward (coming into the
country),
(FDIs] Foreign Direct Investments Pattalio Investment then ↑ Demand
for Currency
Domestic &
if
Investments by Multinational Financial Investments like investments ↓ demand for ,
domestic
currency
corporations in
productive facilities purchase of stocks bonds,




·
Relative Interest Rates Interest Rates 4 In How of Finanual Investments ↑ Demand
for Domestic Carency
foreign
:

, ,




compared to other countries Such as
Savings Deposits): D C
Appreciates & vice versa
.
.




bonds which depend on the Rol

Dit zijn jouw voordelen als je samenvattingen koopt bij Stuvia:

Bewezen kwaliteit door reviews

Bewezen kwaliteit door reviews

Studenten hebben al meer dan 850.000 samenvattingen beoordeeld. Zo weet jij zeker dat je de beste keuze maakt!

In een paar klikken geregeld

In een paar klikken geregeld

Geen gedoe — betaal gewoon eenmalig met iDeal, creditcard of je Stuvia-tegoed en je bent klaar. Geen abonnement nodig.

Direct to-the-point

Direct to-the-point

Studenten maken samenvattingen voor studenten. Dat betekent: actuele inhoud waar jij écht wat aan hebt. Geen overbodige details!

Veelgestelde vragen

Wat krijg ik als ik dit document koop?

Je krijgt een PDF, die direct beschikbaar is na je aankoop. Het gekochte document is altijd, overal en oneindig toegankelijk via je profiel.

Tevredenheidsgarantie: hoe werkt dat?

Onze tevredenheidsgarantie zorgt ervoor dat je altijd een studiedocument vindt dat goed bij je past. Je vult een formulier in en onze klantenservice regelt de rest.

Van wie koop ik deze samenvatting?

Stuvia is een marktplaats, je koop dit document dus niet van ons, maar van verkoper jaanamanand. Stuvia faciliteert de betaling aan de verkoper.

Zit ik meteen vast aan een abonnement?

Nee, je koopt alleen deze samenvatting voor €9,96. Je zit daarna nergens aan vast.

Is Stuvia te vertrouwen?

4,6 sterren op Google & Trustpilot (+1000 reviews)

Afgelopen 30 dagen zijn er 69052 samenvattingen verkocht

Opgericht in 2010, al 15 jaar dé plek om samenvattingen te kopen

Begin nu gratis

Laatst bekeken door jou


€9,96
  • (0)
In winkelwagen
Toegevoegd