FIN3701 Assignment 1 (CFIN3701 Assignment 1 (COMPLETE ANSWERS) Semester 2 2024 (232195) - DUE 20 August 2024OMPLETE ANSWERS) Semester 2 2024 (232195) - DUE 20 August 2024
FIN3701 Assignment 1 (COMPLETE ANSWERS) Semester 2 2024 - DUE 20 August 2024 ; 100% TRUSTED Complete, trusted solutions and explanations.
FIN3701 Assignment 1 (COMPLETE ANSWERS) Semester 2 2024 (232195) - DUE 20 August 2024 Course Financial Management (FIN3701) Institution University Of South Africa (Unisa) Book Principles of Managerial...
Alles voor dit studieboek
(18)
Geschreven voor
University of South Africa
Financial Management
Alle documenten voor dit vak (75)
Verkoper
Volgen
Academy360
Ontvangen beoordelingen
Voorbeeld van de inhoud
,QUESTION 1 [20 marks] Batlokwa Industries wishes to select
one of three possible machines, each of which is expected to
satisfy the firm’s ongoing need for additional aluminium extrusion
capacity. The three machines, A, B and C, are equally risky. The
firm plans to use a 12% cost of capital to evaluate each of them.
The initial investment and annual cash inflows over the life of
each machine are shown in the following table: Year Machine A
Machine B Machine C 0 (R92 000) (R65 000) (R100 500) 1 R12
000 R10 000 R30 000 2 R12 000 R20 000 R30 000 3 R12 000
R30 000 R30 000 4 R12 000 R40 000 R13 000 5 R12 000 - R30
000 6 R12 000 - REQUIRED: 1.1 Calculate the NPV for each of
the three projects. (9 marks) 1.2 Calculate the annualised net
present value (ANPV) of each machine. (9 marks) 1.3 Based on
the NPV and IRR calculated above, would you advise Batlokwa
(Pty) Ltd to invest their funds in the replacement? Give a reason
for your answer. (2 marks) THERE ARE TWO COMPULSORY
ASSIGNMENTS FOR THE SECOND SEMESTER. The purpose
of this assignment is to evaluate your knowledge of the
fundamental aspects of decision-making for long-term investment.
Study chapters 9, 10, 11 and 12 in the prescribed book as well as
the relevant learning units to complete this assessment. 11
Let's start with the calculations for Net Present Value (NPV) and
Annualised Net Present Value (ANPV) for each machine.
1.1 Calculate the NPV for each of the three projects
The NPV formula is: NPV=∑(Ct(1+r)t)−C0\text{NPV} = \sum
\left( \frac{C_t}{(1 + r)^t} \right) - C_0NPV=∑((1+r)tCt)−C0
Voordelen van het kopen van samenvattingen bij Stuvia op een rij:
Verzekerd van kwaliteit door reviews
Stuvia-klanten hebben meer dan 700.000 samenvattingen beoordeeld. Zo weet je zeker dat je de beste documenten koopt!
Snel en makkelijk kopen
Je betaalt supersnel en eenmalig met iDeal, creditcard of Stuvia-tegoed voor de samenvatting. Zonder lidmaatschap.
Focus op de essentie
Samenvattingen worden geschreven voor en door anderen. Daarom zijn de samenvattingen altijd betrouwbaar en actueel. Zo kom je snel tot de kern!
Veelgestelde vragen
Wat krijg ik als ik dit document koop?
Je krijgt een PDF, die direct beschikbaar is na je aankoop. Het gekochte document is altijd, overal en oneindig toegankelijk via je profiel.
Tevredenheidsgarantie: hoe werkt dat?
Onze tevredenheidsgarantie zorgt ervoor dat je altijd een studiedocument vindt dat goed bij je past. Je vult een formulier in en onze klantenservice regelt de rest.
Van wie koop ik deze samenvatting?
Stuvia is een marktplaats, je koop dit document dus niet van ons, maar van verkoper Academy360. Stuvia faciliteert de betaling aan de verkoper.
Zit ik meteen vast aan een abonnement?
Nee, je koopt alleen deze samenvatting voor €2,51. Je zit daarna nergens aan vast.
