Corporate Finance Questions and Correct Answers & Latest Updated
8 keer bekeken 0 keer verkocht
Vak
Corporate Finance
Instelling
Corporate Finance
Which of the following portfolios have the least risk?
A) Treasury Bill
B) Portfolio of long-term US Government Bonds
C) Portfolio of US common stocks
D) Portfolio of AAA-rated corporate bonds
o :## A) - Portfolio of Treasury Bills
Generally, IPO's are:
o :## Underpriced
Which of the follow...
Corporate Finance Questions and Correct
Answers & Latest Updated
Which of the following portfolios have the least risk?
A) Treasury Bill
B) Portfolio of long-term US Government Bonds
C) Portfolio of US common stocks
D) Portfolio of AAA-rated corporate bonds
o :## A) - Portfolio of Treasury Bills
Generally, IPO's are:
o :## Underpriced
Which of the following statements best describes shelf regulation?
o :## Registration of the sale of securities in the primary market
A new public entity issue from a company with public equity previously outstanding is
called:
o :## Seasoned Equity Offering (SEO)
When a company sells an entire issue of securities to a small group of institutional investors
like life insurance companies, pension funds, etc., it is called:
o :## Private Placement
Master01: DO NOT COPY AND PASTE!! August 25, 2024 Latest Update
, 2|Page: 2024/2025 Grade A+
Which of the following is NOT a sensible reason for a firm to rely on internal funds:
o :## A) Equity issues are generally expensive
B) A new bond issue may drive the firm's debt ratio too high
C) Financial markets interpret the issuance of equity unfavorably
If a bond is junior or subordinated, it:
o :## Must give preference to senior creditors in the event of default
An investor can create the effect of leverage on his/her account by:
o :## 1) Buying equity of an unlevered firm
2) Borrowing on his/her account
If an investor buys a portion (X) of the equity of a levered firm, then his/her payoff is:
o :## (X) * (profits-interest)
Capital structure is irrelevant if:
o :## 1) Capital markets are efficient
2) Each investor can borrow/lend on the same terms as the firm
3) There are no tax benefits to debt
MM Proposition II (assuming no bankruptcy) states:
o :## 1) The expected return on equity is positively related to leverage
2) The required return on equity is a linear function of the firm's debt to equity ratio
Master01: DO NOT COPY AND PASTE!! August 25, 2024 Latest Update
Voordelen van het kopen van samenvattingen bij Stuvia op een rij:
Verzekerd van kwaliteit door reviews
Stuvia-klanten hebben meer dan 700.000 samenvattingen beoordeeld. Zo weet je zeker dat je de beste documenten koopt!
Snel en makkelijk kopen
Je betaalt supersnel en eenmalig met iDeal, creditcard of Stuvia-tegoed voor de samenvatting. Zonder lidmaatschap.
Focus op de essentie
Samenvattingen worden geschreven voor en door anderen. Daarom zijn de samenvattingen altijd betrouwbaar en actueel. Zo kom je snel tot de kern!
Veelgestelde vragen
Wat krijg ik als ik dit document koop?
Je krijgt een PDF, die direct beschikbaar is na je aankoop. Het gekochte document is altijd, overal en oneindig toegankelijk via je profiel.
Tevredenheidsgarantie: hoe werkt dat?
Onze tevredenheidsgarantie zorgt ervoor dat je altijd een studiedocument vindt dat goed bij je past. Je vult een formulier in en onze klantenservice regelt de rest.
Van wie koop ik deze samenvatting?
Stuvia is een marktplaats, je koop dit document dus niet van ons, maar van verkoper ExamArsenal. Stuvia faciliteert de betaling aan de verkoper.
Zit ik meteen vast aan een abonnement?
Nee, je koopt alleen deze samenvatting voor €9,88. Je zit daarna nergens aan vast.