Tentamen (uitwerkingen)
FIN3704 Assignment 5 Semester 2 2024 - DUE 15 October 2024
- Vak
- Instelling
QUESTIONS WITH ANSWERS FIN3704 Assignment 5 Semester 2 2024 - DUE 15 October 2024
[Meer zien]Voorbeeld 2 van de 11 pagina's
Voorbeeld 2 van de 11 pagina's
In winkelwagen
In winkelwagen
gesponsord bericht van onze partner
Verkoper
Volgen
ZaProff
Ontvangen beoordelingen
Voorbeeld van de inhoud
[Company name]FIN3704 Assignment
5 Semester 2 2024 -
DUE 15 October 2024
QUESTIONS WITH ANSWERS
, FIN3704 Assignment 5 Semester 2 2024 - DUE 15 October 2024
Question 2 (20 Marks)
The Port Saint John Water Park has thought about buying a new log flume
ride. The equipment costs R900 000 to purchase, and installation costs an
additional R56400. The equipment has a six-year expected life and will be
depreciated using the MACRS seven-year class life. Management anticipates
160 rides per day, with 45 riders on average per ride. The season Will last for
130 days per year. The ticket price per rider is expected to be R6.25 in the
first year, with an annual increase of 5%. The variable cost per rider will be
R1.75, with a total annual fixed cost of R625 000. The ride will be
dismantled after six years at a cost of R354 000, and the parts will be sold
for R700 000. The capital cost is 8.50%, and the marginal tax rate is 25%.
a. Calculate the initial outlay, annual after-tax cash flow for each year, and
the terminal cash flow. (14)
b. Calculate the NPV, IRR, and MIRR of the new equipment. Also, indicate
whether the project
a. Initial Outlay, Annual After-tax Cash Flow, and Terminal Cash Flow (14
marks)
1. Initial Outlay:
The initial outlay includes the cost of the equipment and installation.
• Equipment cost = R900,000
• Installation cost = R56,400
Thus, the Initial Outlay = R900,000 + R56,400 = R956,400.
2. Revenue:
To calculate the total annual revenue, use the following formula:
Revenue per year=Total number of riders per year×Ticket price per rider\te
xt{Revenue per year} = \text{Total number of riders per year} \times
\text{Ticket price per
rider}Revenue per year=Total number of riders per year×Ticket price per rid
er
Dit zijn jouw voordelen als je samenvattingen koopt bij Stuvia:
Bewezen kwaliteit door reviews
Studenten hebben al meer dan 850.000 samenvattingen beoordeeld. Zo weet jij zeker dat je de beste keuze maakt!
In een paar klikken geregeld
Geen gedoe — betaal gewoon eenmalig met iDeal, creditcard of je Stuvia-tegoed en je bent klaar. Geen abonnement nodig.
Direct to-the-point
Studenten maken samenvattingen voor studenten. Dat betekent: actuele inhoud waar jij écht wat aan hebt. Geen overbodige details!
Veelgestelde vragen
Wat krijg ik als ik dit document koop?
Je krijgt een PDF, die direct beschikbaar is na je aankoop. Het gekochte document is altijd, overal en oneindig toegankelijk via je profiel.
Tevredenheidsgarantie: hoe werkt dat?
Onze tevredenheidsgarantie zorgt ervoor dat je altijd een studiedocument vindt dat goed bij je past. Je vult een formulier in en onze klantenservice regelt de rest.
Van wie koop ik deze samenvatting?
Stuvia is een marktplaats, je koop dit document dus niet van ons, maar van verkoper ZaProff. Stuvia faciliteert de betaling aan de verkoper.
Zit ik meteen vast aan een abonnement?
Nee, je koopt alleen deze samenvatting voor €2,62. Je zit daarna nergens aan vast.
Is Stuvia te vertrouwen?
4,6 sterren op Google & Trustpilot (+1000 reviews)
Afgelopen 30 dagen zijn er 71241 samenvattingen verkocht
Opgericht in 2010, al 15 jaar dé plek om samenvattingen te kopen
Laatst bekeken door jou
Tentamen (uitwerkingen) ·
Hondros NUR 166 Quiz 1 Questions With Complete Solutions
Tentamen (uitwerkingen) ·
AIC Exam 2 All Verified Questions with Complete Solution
Overig ·
Solutions to ISR3701 Assignment 2 Semester 2 2021 (711854)
Tentamen (uitwerkingen) ·
ATI Peds 3 Lect 1 Iv Fluids Dehydration Exam Study Guide
Tentamen (uitwerkingen) ·
Maryville NURS 623 Exam 4 Questions and Answers Graded A+
Tentamen (uitwerkingen) ·
NUR 4590 / NUR4590 Exam 1 Review (Latest 2022/2023) Rasmussen
Tentamen (uitwerkingen) ·
Upper GI NCLEX practice questions with explained answers
Tentamen (uitwerkingen) ·
Radt 153 Unit 1: Test Prep questions with correct answers
