Samenvatting
Samenvatting WFT vermogen, deel beleggen H13 t/m H21
- Vak
- WFT vermogen
- Instelling
- Hogeschool Windesheim (HW)
Samenvatting van de stof wft vermogen van lindenhaege van H13 t/m H21.
[Meer zien]Voorbeeld 3 van de 23 pagina's
Voorbeeld 3 van de 23 pagina's
In winkelwagengesponsord bericht van onze partner
1 beoordeling
Door: fennadriana • 4 jaar geleden
Voorbeeld van de inhoud
SAMENVATTING VERMOGEN (DEELBELEGGEN)
Stofplanning vermogen Stofplanning beleggen
Les 1: H1, H2 Les 1: H14, H15, H16
Les 2: H3, H4 Les 2: H17
Les 3: H5, H6 Les 3: H18
Les 4: H7, H8 Les 4: H19
Les 5: H9, H10 Les 5: H20, H21
Les 6: H11, H13 Les 6: H13
Overige hoofdstukken zijn zelfstudie
Hoofdstuk 13: de DGA en de oude dag
Een DGA valt niet onder de Pensioenwet. Volgens de Pensioenwet is een DGA een werknemer die
persoonlijk 10% of meer van de aandelen met stemrecht in de BV bezit. Tot 1 april 2017 had de DGA
de keuze om het pensioen te verzekeren of om pensioen op te bouwen in eigen beheer. Per 1 april
2017 is deze laatste mogelijkheid vervallen. De wetgever heeft bepaalde grenzen gesteld aan de
mogelijkheden van de pensioenopbouw voor DGA’s
Pensioengevend salaris: De DGA kan kiezen wat voor soort pensioenregeling hij wil. Bij alle
regelingen gelden dezelfde maxima die ook gelden voor een werknemer. Als het pensioen
wordt verzekerd, mag het loon in natura worden meegenomen als dit volgens de
pensioenregeling is toegestaan. Het is fiscaal gezien niet toegestaan om, net als bij
werknemers, over de fiscale bijtelling van de auto van de zaak pensioen op te bouwen.
Eigen bijdrage: de DGA kan ervoor kiezen om de inleg of premie voor zijn pensioenopbouw
volledig zelf te betalen. Over de eigen bijdrage wordt geen loonbelasting geheven.
AOW-franchise: hier moet DGA in zijn pensioenregeling rekening mee houden.
Hoogte pensioendotatie: is bekend hoe hoog de jaarlijkse opbouw van pensioen moet zijn,
kan berekend worden hoeveel geld er nodig is om het pensioen te financieren. De
berekeningssystematiek voor de premie is gelijk aan die van een werknemer.
Beleggen tijdens de opbouw: de DGA kan met de verzekeraar afspraken maken over de
beleggingsmogelijkheden. Afhankelijk van de regeling kan, als het pensioen wordt verzekerd,
het beleggingsrisico worden verschoven naar de verzekeraar.
Pensioenopbouw in eigen beheer:
Op 7 maart 2017 heeft de eerste kamer ingestemd met het afschaffen van pensioen in eigen beheer
per 1 april 2017.
Een directeur-grootaandeelhouder onder de Pensioenwet had tot 1 januari 2020 de volgende drie
mogelijkheden ten aanzien van zijn bestaande PEB, te weten:
Afkopen van het pensioen in eigen beheer tegen gunstige fiscale condities (uitfaseren PEB);
Omzetten van het PEB in een oudedagsverplichting (ODV);
Bevriezen van het pensioen in eigen beheer.
,De DGA heeft er tot 1 januari 2020 voor kunnen kiezen om zijn PEB om te zetten naar een
oudedagsverplichting (ODV). De oudedagsverplichting rent vanaf het moment van de omzetting
verplicht op met toepassing van een wettelijk vastgestelde marktrente. Het is niet mogelijk om te
doteren aan de ODV.
De oudedagsverplichting moet uiteindelijk worden gebruikt voor het intern (via de eigen BV) of
extern (via een bank of verzekeraar) bedingen van een lijfrente (inclusief lijfrentespaarrekening en
lijfrentebeleggingsrecht).
Hiervoor zijn drie mogelijkheden:
1. Intern vanuit de eigen BV lineair uitkeren voor de duur van 20 jaar vanaf de AOW-leeftijd.
De ODV moet in dit geval tussen de 5 jaar voor de AOW-leeftijd en uiterlijk 2 maanden daarna
starten met uitkeren;
2. Extern afstorten van de ODV naar een bank in een bancaire lijfrente. Als de BV voor deze optie
kiest, is het toegestaan om te kiezen voor een reguliere bancaire lijfrente. De BV zou kunnen kiezen
voor een tijdelijke oudedagslijfrente of voor een ‘levenslange’ oudedagslijfrente van minimaal 20 jaar
vanaf de AOW-leeftijd;
3. Extern afstorten van de ODV naar een verzekeraar in een lijfrenteverzekering. Als de BV voor deze
optie kiest, is het toegestaan om te kiezen voor een reguliere oudedagslijfrenteverzekering. De BV
kan dan kiezen voor een tijdelijke oudedagslijfrente of een levenslange oudedagslijfrente.
Als de DGA kiest voor ingang vijf jaar vóór de AOW-gerechtigde leeftijd en voor intern uitkeren vanuit
de BV of extern uitkeren door middel van een bancaire lijfrente, dan moeten de jaren vóór de AOW-
gerechtigde leeftijd worden opgeteld bij de uitkeringsduur van (minimaal) 20 jaar.
Als de DGA voortijdig overlijdt, moet binnen twaalf maanden na het overlijden de
oudedagsverplichting worden aangewend ten behoeve van de erfgenamen. Als de ODV nog niet
uitkeert, moet de uitkering 20 jaar lineair zijn. Als de ODV al is ingegaan, dan worden de resterende
termijnen uitgekeerd aan de erfgenamen.
Tijdens de uitkeringsfase vindt eveneens oprenting plaats, wederom gebaseerd op de wettelijke
marktrente. Bij het niet-regulier afwikkelen van de oudedagsverplichting wordt de fiscale
balanswaarde van de verplichting van dat moment aangemerkt als loon uit vroegere
dienstbetrekking en is men daarnaast 20% revisierente verschuldigd over de fiscale balanswaarde
van dat moment.
Als de DGA ervoor heeft gekozen om zijn opgebouwde aanspraken ingevolge het pensioen in eigen
beheer niet af te kopen of om te zetten in een oudedagsverplichting, blijft voor hem de huidige
regelgeving in de vennootschapsbelasting en loon- en inkomstenbelasting gelden voor de tot en met
30 juni 2017 in eigen beheer opgebouwde aanspraken.
Aan deze opgebouwde aanspraken kan vanaf 1 april 2017 niet meer worden gedoteerd. Actuariële
oprenting van de tot en met 30 juni 2017 opgebouwde aanspraken vindt nog wel plaats.
Op de pensioendatum ontvangt de DGA een uitkering vanuit het PEB. Hij kan het PEB laten uitkeren
vanuit de BV of de waarde afstorten naar een pensioenverzekeraar.
Op het moment dat een DGA zijn bevroren pensioen wil afstorten naar een pensioenverzekeraar,
wordt de commerciële waarde het uitgangspunt voor het af te storten bedrag en niet de lagere
fiscale balanswaarde. Dit kan dus een nadeel zijn als de liquide middelen voor die hogere afstorting
niet aanwezig zijn (en dit is in de praktijk vaak het geval).
, Als de DGA ervoor kiest om zijn PEB af te kopen, dan vormt de commerciële waarde het
uitgangspunt. Daarnaast is de DGA bij afkoop een revisierente verschuldigd van 20%.
Belastingclaimverzekering: als een DGA komt te overlijden, valt het PEB vrij in de winst. Over deze
winst is de vennootschap vennootschapsbelasting verschuldigd. Om de vennootschapsbelasting over
het PEB te kunnen betalen, kan er een belastingclaimverzekering worden afgesloten. Dit is een
overlijdensrisicoverzekering op het leven van de DGA met de vennootschap als verzekeringnemer en
begunstigde. Omdat de BV de verzekeringnemer op de polis is, wordt de uitkering van de
belastingclaim-verzekering meegerekend in de winst van de onderneming. Hierdoor moet er ook
over de uitkering vennootschapsbelasting worden betaald. Bij een vennootschapsbelastingtarief van
25% moet het verzekerd kapitaal op de belastingclaimverzekering 25/75ste van de
pensioenverplichting op de balans bedragen. Als er sprake is van een vennootschapstarief van 16,5%
(winst tot € 200.000), dan is de berekening uiteraard anders. Er moet dan 16,5/83,5ste van de
pensioenverplichting worden afgedekt.
DGA-begrip werknemersverzekeringen: Om in aanmerking te komen voor de
werknemersverzekeringen, waaronder de WIA en de WW, moet er sprake zijn van een
gezagsverhouding tussen het bedrijf waarvoor wordt gewerkt en de werknemer. Bij een DGA is er in
enkele gevallen geen sprake van een gezagsverhouding. In artikel 2 van de Regeling aanwijzing
directeur-grootaandeelhouder 2016 is opgenomen wanneer er geen gezagsverhouding is en dus
géén recht is op werknemersverzekeringen. Dit is het geval bij:
Iemand die alleen of samen met zijn echtgenoot ten minste 50% van de aandelen met
stemrecht in zijn bezit heeft;
Iemand die alleen of samen met zijn echtgenoot een dusdanig deel van de aandelen heeft,
dat de overige aandeelhouders niet gezamenlijk de benodigde meerderheid kunnen krijgen
om hem te ontslaan;
Meerdere aandeelhouders, die allemaal een (nagenoeg) gelijk aantal aandelen met
stemrecht bezitten;
Iemand die samen met bloed- of aanverwanten tot en met de derde graad ten minste 2/3
van de aandelen met stemrecht in het bezit heeft.
Als een DGA binnen deze omschrijving past, is hij dus niet verzekerd voor de
werknemersverzekeringen en moet hij (als dat wenselijk is) zelf hiervoor voorzieningen treffen.
Voordelen van het kopen van samenvattingen bij Stuvia op een rij:
Verzekerd van kwaliteit door reviews
Stuvia-klanten hebben meer dan 700.000 samenvattingen beoordeeld. Zo weet je zeker dat je de beste documenten koopt!
Snel en makkelijk kopen
Je betaalt supersnel en eenmalig met iDeal, creditcard of Stuvia-tegoed voor de samenvatting. Zonder lidmaatschap.
Focus op de essentie
Samenvattingen worden geschreven voor en door anderen. Daarom zijn de samenvattingen altijd betrouwbaar en actueel. Zo kom je snel tot de kern!
Veelgestelde vragen
Wat krijg ik als ik dit document koop?
Je krijgt een PDF, die direct beschikbaar is na je aankoop. Het gekochte document is altijd, overal en oneindig toegankelijk via je profiel.
Tevredenheidsgarantie: hoe werkt dat?
Onze tevredenheidsgarantie zorgt ervoor dat je altijd een studiedocument vindt dat goed bij je past. Je vult een formulier in en onze klantenservice regelt de rest.
Van wie koop ik deze samenvatting?
Stuvia is een marktplaats, je koop dit document dus niet van ons, maar van verkoper fleur2000. Stuvia faciliteert de betaling aan de verkoper.
Zit ik meteen vast aan een abonnement?
Nee, je koopt alleen deze samenvatting voor €5,49. Je zit daarna nergens aan vast.
Is Stuvia te vertrouwen?
4,6 sterren op Google & Trustpilot (+1000 reviews)
Afgelopen 30 dagen zijn er 50843 samenvattingen verkocht
Opgericht in 2010, al 14 jaar dé plek om samenvattingen te kopen