100% tevredenheidsgarantie Direct beschikbaar na betaling Zowel online als in PDF Je zit nergens aan vast
logo-home
Eerder door jou gezocht
Eerder door jou gezocht
logo
Summary Econometrics 2 / Econometrie 2 (Skill sheet) €4,48   In winkelwagen
Snel navigeren naar
Voorbeeld
  2.  
  3. Erasmus Universiteit Rotterdam (EUR)
  4.  
  5. Econometrie 2

Samenvatting

Summary Econometrics 2 / Econometrie 2 (Skill sheet)
 425 keer bekeken  1 keer verkocht

A skill sheet is the best way to learn all required formulas and definitions by heart! In this skill sheet for Econometrics 2 (Econometrie 2), all the different subjects of this course are divided over 7 different lists. Each list can be seen as a “list of questions”. If you can completely fill...

[Meer zien]

Voorbeeld 3 van de 22  pagina's

Document informatie

  • Nee
  • Chapter 5 & 6
  • 2 maart 2016
  • 22
  • 2014/2015
  • Samenvatting

Onderwerpen

Gekoppeld boek

book image

Titel boek:

Auteur(s):

  • Uitgave:
  • ISBN:
  • Druk:

Meer samenvattingen voor studieboek

Alles voor dit studieboek (13)

Geschreven voor

Alle documenten voor dit vak (8)

Verkoper

avatar-seller
Econometrino

Ontvangen beoordelingen

Voorbeeld van de inhoud

Econometrics 2 / Econometrie 2

Bachelor Econometrics & Operations Research


Skill sheet
A skill sheet is the best way to learn all required formulas and definitions by heart!
 In this skill sheet for Econometrics 2 (Econometrie 2), all the different subjects of this
course are divided over 7 different lists.
 Each list can be seen as a “list of questions”.
 If you can completely fill out all formulas and definitions from all of the 7 lists, you appear
to be ready for the final exam!
 For each list, a quick summary of all answers and formulas is given afterwards.
 If you are not ready just yet… You can also use this skill sheet to quickly practice all the
content!




Page 1

,Skill list #1

⋅ Seven assumptions
⋅ 𝑉𝑉𝑉𝑉𝑉𝑉(𝑏𝑏), 𝑉𝑉𝑉𝑉𝑉𝑉(𝑋𝑋 + 𝑎𝑎), 𝑉𝑉𝑉𝑉𝑉𝑉(𝑎𝑎𝑎𝑎), 𝑉𝑉𝑉𝑉𝑉𝑉(𝑎𝑎𝑎𝑎 + 𝑏𝑏𝑌𝑌)
⋅ 𝑆𝑆𝑆𝑆𝑆𝑆
⋅ 𝑆𝑆𝑆𝑆𝑆𝑆
⋅ 𝑆𝑆𝑆𝑆𝑆𝑆
⋅ 𝑅𝑅 2
⋅ 𝑠𝑠 2
⋅ 𝑀𝑀 and properties
⋅ 𝐻𝐻 (or 𝑃𝑃𝑋𝑋 ) and properties
⋅ Frisch-Waugh definition (𝑏𝑏1 in regression of 𝑦𝑦 on 𝑋𝑋1 and 𝑋𝑋2 )
⋅ 𝐹𝐹-test
⋅ White SE
⋅ WLS
⋅ FWLS
⋅ Goldfeld-Quandt test
⋅ Breusch Pagan LM-test
⋅ White test




Page 2

, Skill list #1 answers

⋅ Seven assumptions

𝐴𝐴1: constant regressors 𝑥𝑥1 , … , 𝑥𝑥𝑘𝑘
𝐴𝐴1∗ : stability assumption (with stochastic 1
plim � 𝑋𝑋′𝑋𝑋� = Q
regressors) 𝑛𝑛
𝐴𝐴2: random disturbances 𝜀𝜀1 , … , 𝜀𝜀𝑛𝑛
𝐴𝐴3: homoskedasticity 𝑉𝑉𝑉𝑉𝑉𝑉(𝜀𝜀𝑖𝑖 ) = 𝜎𝜎 2
𝐴𝐴4: no autocorrelation 𝐶𝐶𝐶𝐶𝐶𝐶�𝜀𝜀𝑖𝑖 , 𝜀𝜀𝑗𝑗 � = 0
𝐴𝐴5: constant parameters 𝛽𝛽, 𝜎𝜎
𝐴𝐴6: linear model 𝑦𝑦 = 𝑋𝑋𝑋𝑋 + 𝜀𝜀
𝐴𝐴7: normally distributed error terms 𝜀𝜀~𝑁𝑁(0, 𝜎𝜎 2 )


2
⋅ 𝑉𝑉𝑉𝑉𝑉𝑉(𝑏𝑏) = 𝐸𝐸 ��𝑏𝑏 − 𝐸𝐸(𝑏𝑏)� � = 𝐸𝐸 [(𝑏𝑏 − 𝛽𝛽)2 ]
⋅ 𝑉𝑉𝑉𝑉𝑉𝑉(𝑋𝑋 + 𝑎𝑎) = 𝑉𝑉𝑉𝑉𝑉𝑉(𝑋𝑋)
⋅ 𝑉𝑉𝑎𝑎𝑎𝑎(𝑎𝑎𝑎𝑎) = 𝑎𝑎2 𝑉𝑉𝑉𝑉𝑉𝑉(𝑋𝑋)
⋅ 𝑉𝑉𝑉𝑉𝑉𝑉(𝑎𝑎𝑎𝑎 + 𝑏𝑏𝑏𝑏) = 𝑎𝑎2 𝑉𝑉𝑉𝑉𝑉𝑉(𝑋𝑋) + 𝑏𝑏 2 𝑉𝑉𝑉𝑉𝑉𝑉(𝑌𝑌) + 2𝑎𝑎𝑎𝑎𝑎𝑎𝑎𝑎𝑎𝑎(𝑋𝑋, 𝑌𝑌)
⋅ 𝑆𝑆𝑆𝑆𝑆𝑆 = ∑(𝑦𝑦𝑖𝑖 − 𝑦𝑦�)2 = 𝑆𝑆𝑆𝑆𝑆𝑆 + 𝑆𝑆𝑆𝑆𝑆𝑆
⋅ 𝑆𝑆𝑆𝑆𝑆𝑆 = 𝑏𝑏 2 ∑(𝑥𝑥𝑖𝑖 − 𝑥𝑥̅ )2
⋅ 𝑆𝑆𝑆𝑆𝑆𝑆 = ∑ 𝑒𝑒𝑖𝑖2 = 𝑒𝑒′𝑒𝑒
𝑆𝑆𝑆𝑆𝑆𝑆
⋅ 𝑅𝑅 2 =
𝑆𝑆𝑆𝑆𝑆𝑆
𝑒𝑒′𝑒𝑒
⋅ 𝑠𝑠 2 =
𝑛𝑛−𝑘𝑘
⋅ 𝑀𝑀 = 𝐼𝐼 − 𝑋𝑋(𝑋𝑋 ′ 𝑋𝑋)−1 𝑋𝑋 ′ = 𝐼𝐼 − 𝐻𝐻 where 𝑒𝑒 = 𝑀𝑀𝑀𝑀, 𝑀𝑀𝑀𝑀 = 0, 𝑀𝑀 = 𝑀𝑀′ and 𝑀𝑀 = 𝑀𝑀2
⋅ 𝐻𝐻 = 𝑃𝑃𝑋𝑋 = 𝑋𝑋(𝑋𝑋 ′ 𝑋𝑋)−1 𝑋𝑋′ , where 𝑦𝑦� = 𝑋𝑋𝑋𝑋 = 𝐻𝐻𝐻𝐻, 𝐻𝐻𝐻𝐻 = 0, 𝐻𝐻 = 𝐻𝐻′ and 𝐻𝐻 = 𝐻𝐻2
⋅ Frisch-Waugh: 𝑀𝑀2 𝑦𝑦 = 𝑀𝑀2 𝑋𝑋1 𝛽𝛽1 + 𝜀𝜀 is the regression 'cleaned' for effects of 𝑋𝑋2 . This gives
𝑏𝑏1 = (𝑋𝑋1′ 𝑀𝑀2 𝑋𝑋1 )−1 𝑋𝑋1′ 𝑀𝑀2 𝑦𝑦 (because 𝑀𝑀2′ 𝑀𝑀2 = 𝑀𝑀2 )


⋅ 𝑭𝑭-test

𝑛𝑛 − 𝑘𝑘 𝑒𝑒𝑅𝑅′ 𝑒𝑒𝑅𝑅 − 𝑒𝑒′𝑒𝑒 (𝑒𝑒𝑅𝑅′ 𝑒𝑒𝑅𝑅 − 𝑒𝑒′𝑒𝑒)/𝑔𝑔
𝐹𝐹 = ∙ = ~𝐹𝐹(𝑔𝑔, 𝑛𝑛 − 𝑘𝑘)
𝑔𝑔 𝑒𝑒 ′ 𝑒𝑒 𝑒𝑒 ′ 𝑒𝑒/(𝑛𝑛 − 𝑘𝑘)

⋅ 𝑛𝑛: number of observations
⋅ 𝑘𝑘: number of parameters of the unrestricted model
⋅ 𝑔𝑔: number of parameter restrictions under the null hypothesis


⋅ White SE
𝑛𝑛

� (𝑏𝑏) =
var (𝑋𝑋 ′ 𝑋𝑋) −1
�� 𝜎𝜎𝑖𝑖2 𝑥𝑥𝑖𝑖 𝑥𝑥𝑖𝑖′ � (𝑋𝑋′𝑋𝑋)−1
𝑖𝑖=1
𝜎𝜎𝑖𝑖2 → 𝑒𝑒𝑖𝑖2 from 𝑒𝑒𝑖𝑖 = 𝑦𝑦𝑖𝑖 − 𝑥𝑥𝑖𝑖 ′𝑏𝑏




Page 3

Voordelen van het kopen van samenvattingen bij Stuvia op een rij:

Verzekerd van kwaliteit door reviews

Verzekerd van kwaliteit door reviews

Stuvia-klanten hebben meer dan 700.000 samenvattingen beoordeeld. Zo weet je zeker dat je de beste documenten koopt!

Snel en makkelijk kopen

Snel en makkelijk kopen

Je betaalt supersnel en eenmalig met iDeal, creditcard of Stuvia-tegoed voor de samenvatting. Zonder lidmaatschap.

Focus op de essentie

Focus op de essentie

Samenvattingen worden geschreven voor en door anderen. Daarom zijn de samenvattingen altijd betrouwbaar en actueel. Zo kom je snel tot de kern!

Veelgestelde vragen

Wat krijg ik als ik dit document koop?

Je krijgt een PDF, die direct beschikbaar is na je aankoop. Het gekochte document is altijd, overal en oneindig toegankelijk via je profiel.

Tevredenheidsgarantie: hoe werkt dat?

Onze tevredenheidsgarantie zorgt ervoor dat je altijd een studiedocument vindt dat goed bij je past. Je vult een formulier in en onze klantenservice regelt de rest.

Van wie koop ik deze samenvatting?

Stuvia is een marktplaats, je koop dit document dus niet van ons, maar van verkoper Econometrino. Stuvia faciliteert de betaling aan de verkoper.

Zit ik meteen vast aan een abonnement?

Nee, je koopt alleen deze samenvatting voor €4,48. Je zit daarna nergens aan vast.

Is Stuvia te vertrouwen?

4,6 sterren op Google & Trustpilot (+1000 reviews)

Afgelopen 30 dagen zijn er 67096 samenvattingen verkocht

Opgericht in 2010, al 14 jaar dé plek om samenvattingen te kopen

Start met verkopen
€4,48  1x  verkocht
  • (0)
  Kopen